Destacada

1/2019

PRESENTACIÓN DEL RETO 2026

LA CIFRA: 675.610,71 €

LA CUENTA ATRÁS: 7 años, 2 meses y 20 días.

Estimados lectores,

De la boca de mi mujer sale la siguiente frase ” ¡Estas flipao!”, ” !pero cuánto ganamos en 7 años tú y yo!”. Cálculos he hecho muchos, ahora es el momento de llevarlos a la vida real.

Después de un redoble de tambores comunico a la familia la primera de la cifras; Necesitamos un ingreso mensual de 2.000 € al mes. Nada más y Nada menos. Esto supone aproximadamente un 50 % de nuestros ingresos mensuales actuales.

Ya no me atrevo a dar un segundo redoble y sólo transmito el dato; para conseguir esa cifra en 2027 debemos tener acumulados el 31 de diciembre de 2026, 675.610,71 €.

Y ahora los más difícil, nuestro reto personal, conseguirlo en 7 años, 2 meses y 20 días.

Aquí tenemos la primera de las complicaciones, nuestras decisiones financieras anteriores no han ido en esta dirección y hoy nos encontramos con la siguientes variables que tenemos que manejar:

1º Activos Totales: 535.716,03 € con el siguiente desglose:

  1. Activos Inmobiliarios: 482.000,00 €
  2. Seguros, Fondos y Planes: 53.716,03 €
  3. Activos en Bolsa: 34.941,81 €

2º Deudas: 185.761,35 €

3º Patrimonio Neto: 349.954,68 €

Aquí esta el reto, sólo disponemos de tres variables que están en nuestra mano:

1º Mejora de la tasa de ahorro, debemos llegar al 50% de nuestros ingresos netos. Esto supondrá un incremento anual de nuestra cartera de 30.000 €.

2º Optimizar los activos inmobiliarios.

3º Selección de activos financieros con una rentabilidad bruta por dividendo del 4,50 %.

Con todos estos datos comienza nuestra cuenta atrás, OBJETIVO 2026.

Destacada

0/2019

Nos hemos planteado un reto, conseguir la independencia financiera a 31 de diciembre de 2026.

En casa somos cuatro, la pareja y dos retoños. Todavía no opinan pero quiero que conozcan en el futuro como piensan y actúan sus padres.

En lo económico somo afortunados, ambos trabajos indefinidos y con salarios totales cercanos a los 60.000 €. Oh no!! Trabajamos de media 10 horas al día y esto tiene que cambiar. Somos prácticamente unos esclavos.

No somos de gustos caros y queremos vivir nuestra vida disfrutando de nuestros hijos. El camino emprendido nos gusta y creemos que podemos conseguirlo.

7/2021

Septiembre, Elección de Acciones y diversificación

LA CIFRA: 675.610,71 € –> VAMOS POR 164.688,03 € –> 24,37 %

LA CUENTA ATRÁS: 5 años, 2 meses y 28 días –> Comienza el curso, pérdidas en la cartera y constancia!!!

La información aquí contenida se expone a título meramente informativo y no constituye una recomendación de inversión, ni invitación, oferta, solicitud u obligación por parte del titular de este blog. Dicha información tampoco es un reflejo de posiciones (propias o de terceros) en firme de los intervinientes en el Mercado de Valores Español o Extranjeros.

Al reflejar opiniones teóricas y personales, su contenido es meramente informativo y por tanto no debe ser utilizado para valoración de carteras o patrimonios, ni servir de base para recomendaciones de inversión. En ningún caso el titular del Blog, sera responsable de ninguna pérdida financiera, ni decisión tomada sobre la base de la información contenida en esta web. En general, no se asumen responsabilidad alguna en relación con dicha información, ni de cualquier uso no autorizado del mismo.

Cómo es sabido detrás de la inversión en acciones siempre hay riesgos y confiamos en que la selección nos hará obtener rentabilidades mejores que el mercado. En nuestro caso parecemos un tio vivo, no conseguimos reducir la volatilidad y hemos encadenado cuatro meses consecutivos de pérdidas. El acumulado en el período ha sido del -6,33 % con lo que no puedo más que cuestionarme el método de asignación y la idoneidad de mis inversiones.

Los activos que más pérdidas han reportado a la cartera históricamente son lo siguientes:

  • Fannie Mae -52.130 %
  • Alibaba: -35,763 %
  • Unibail: -43,916 %
  • Royal Dutch Shell: -13,268 %

Por poner en contexto, la evolución de la cartera en estos tres meses ha tenido dos frentes importantes:

  • Regulación china hacia las tecnológicas. Mantenemos acciones de Tencent Holdings, JD. com y Alibaba.
  • Ratificación de la situación legal de Fannie Mae.

Le he dado muchas vueltas a la situación actual y veo argumentos solidos para mantener la posición. Espero que algún día el mercado nos de la razón.

Foto de las empresas de la familia:

Empresas de la Cartera.

Comenzamos, recopilación y evolución de los objetivos:

1º Situación General: Seguimos adelante, pero NO al ritmo deseado.

SITUACIÓN GENERAL

2º Compras-ventas: Este mes hemos apostado por la diversificación y hemo introducido en la cartera dos compras de metales preciosos, 1 onza de oro y 3 kg de plata con una valoración total de 4.094,24 euros.

El posicionamiento actual de la cartera es:

Reposicionamiento de la cartera

3º Dividendos-Operaciones Financieras: El incremento de los dividendos ha sido constante en los últimos meses y este es el cuadro resumen:

DIVIDENDOS COBRADOS

Este mes hemos cobrado los siguientes dividendos:

  • Unicaja Banco
  • Kraft Heinz
  • Imperial Brands
  • Shell
  • 3M
  • Reckitt Benckiser
  • Lockheed Martin

Repaso de los objetivos.

1º- Montante final de la cartera 135.000 €.

Cartera Total 2021

2º- Optimización del patrimonio inmobiliario con comienzo reforma integral.

Estamos trabajando en ello. A la espera de la respuesta de los profesionales.

3º- Dividendos e intereses de 6.000 €.

Dividendos hasta Agosto

Hemos tenido buenos meses, la recuperación será más potente con la vuelta del dividendo de la Banca. Todos nuestros títulos de este segmento han confirmado el pago.

4º- Mantenimiento de la tasa de Ahorro por encima del 60 %.

Dos meses alejados, las vacaciones de verano y el inicio de curso se notan. Hemos anticipado compras de suministros por una buena oferta. Estos datos tenemos que mejorarlos si o sí.

5º- Reducción del Endeudamiento del 10 %.

Seguimos Adelante.

Seguimos el plan. Vamos pagando mes a mes. Sin cambios.

6º- Nuevas actividades de ingresos semipasivos…

Esto si que sí que, seguimos pensando en iniciar actividades. Eso sí nada de cursos ni de publicidad, ni de referenciados, es un camino pero no el nuestro.

7º- Aumento de la diversificación geográfica. 25 % de inversión máxima en cada país.

Aquí que vamos cumpliendo lo prometido, la diversificación geográfica es una máxima para nosotros, no confiamos en la evolución lineal de la economía ni de las sociedades.

Distribución por países.

Vamos con la rentabilidades de cierre mensual:

Rentabilidad mes a mes

La conclusión es sencilla, tenemos que incorporan acciones que reduzcan la volatilidad, tenemos convencimiento en la inversión actual y debemos esperar resultados. Mientras tanto no os voy a ocultar mis malas sensaciones, la teoría es fácil pero su ejecución no tanto.

A la fecha de publicación perdemos el objetivo , el saldo actual de 164.688,03 €, nos marca una línea roja. Con esto datos no llegamos a nuestro horizonte 2026.

Proyecciones

Punto y final. A cuidarse!!!!!!

6/2021

Resumen de medio Año, horror por la falta de constancia.

LA CIFRA: 675.610,71 € –> VAMOS POR 164.177,01 € –> 24,30 %

LA CUENTA ATRÁS: 5 años, 4 meses y 5 días –> Vacaciones de Verano y Actualizando el año!!!!!!

La información aquí contenida se expone a título meramente informativo y no constituye una recomendación de inversión, ni invitación, oferta, solicitud u obligación por parte del titular de este blog. Dicha información tampoco es un reflejo de posiciones (propias o de terceros) en firme de los intervinientes en el Mercado de Valores Español o Extranjeros.

Al reflejar opiniones teóricas y personales, su contenido es meramente informativo y por tanto no debe ser utilizado para valoración de carteras o patrimonios, ni servir de base para recomendaciones de inversión. En ningún caso el titular del Blog, sera responsable de ninguna pérdida financiera, ni decisión tomada sobre la base de la información contenida en esta web. En general, no se asumen responsabilidad alguna en relación con dicha información, ni de cualquier uso no autorizado del mismo.

Lo primero de todo, está claro que he tenido dejación de funciones. Sin publicar nada desde el mes de febrero, eso a todas luces, es una falta de compromiso y de constancia. Por ello pido disculpas. En estos últimos días de vacaciones me he propuesto hacer un seguimiento de los últimos meses y de los acontecimientos que han afectado a mi cartera y por ende al objetivo final de obtener la libertad financiera.

Lo primero una fótico de las empresas de la familia:

Empresas de la Cartera.

Comenzamos, recopilación y evolución de los objetivos:

1º Situación General: Cambio Potente. Hemos mejorado, el reto es siempre hacerlo mejor..

SITUACIÓN GENERAL

2º Compras-ventas: Compras a tutiplen, sin obsesionarnos hemos aprovechado las caídas de empresas solidas en el mercado para sumarlas a nuestro proyecto. Aquí van las compras del período:

FEBRERO:

  • FRESENIUS: Compradas a 36,36 €.

MARZO:

  • NATIONAL GRID: Compradas a 10,76 &.
  • ALIBABA: Compradas a 223,89 $.

ABRIL:

  • CREDITT SUISSE: Compradas a 9,266 CHF.

MAYO:

  • FANNIE MAE: Compradas a 1,8262 $.
  • AT&T: Compradas a 29,51 $.

AGOSTO:

  • JD. COM: Compradas a 73,90 $.
  • LOCKHEED MARTIN: Compradas a 369,59 $.
  • TENCENT HOLDINGS: Compradas a 48,54 €.
  • RECKVITT BENCKISER: Compradas a 56,10 &.

Como no se ha producido la caída del mercado que esperábamos se ha realizado compras sucesivas. El posicionamiento actual de la cartera es:

Reposicionamiento de la cartera

3º Dividendos-Operaciones Financieras: El incremento de los dividendos ha sido constante en los últimos meses y este es el cuadro resumen:

DIVIDENDOS COBRADOS

Repaso de los objetivos.

1º- Montante final de la cartera 135.000 €.

Cartera Total 2021

2º- Optimización del patrimonio inmobiliario con comienzo reforma integral.

Estamos trabajando en ello. A la espera de la respuesta de los profesionales.

3º- Dividendos e intereses de 6.000 €.

Dividendos hasta Agosto

Hemos tenido buenos meses, la recuperación será más potente con la vuelta del dividendo de la Banca.

4º- Mantenimiento de la tasa de Ahorro por encima del 60 %.

Hemos estado cerca, muy cerca. Tenemos que hacer un esfuerzo y listo. La media si que nos da un ahorro medio del 60 % pero mes a mes se nos hace una tarea muy difícil.

5º- Reducción del Endeudamiento del 10 %.

Seguimos Adelante.

Le hemos dado un buen arreón, este año si cumplimos.

6º- Nuevas actividades de ingresos semipasivos…

Esto si que sí que, seguimos pensando en iniciar actividades. Eso sí nada de cursos ni de publicidad, ni de referenciados, es un camino pero no el nuestro.

7º- Aumento de la diversificación geográfica. 25 % de inversión máxima en cada país.

Aquí que vamos cumpliendo lo prometido, la diversificación geográfica es una máxima para nosotros, no confiamos en la evolución lineal de la economía ni de las sociedades.

Distribución por países.

Vamos con la rentabilidades de cierre mensual:

Rentabilidad mes a mes

Las rentabilidades aportadas por la cartera son muy mejorables, nos han pegado fuerte la crisis de las acciones tecnológicas chinas, el fiasco contra la propiedad privada de la intervención estatal de Fannie Mae con sentencia judicial en contra incluida, el retroceso del shiping y Unibail que no termina de levantar cabeza.

En el testeo del objetivo principal, la maravilla de la capitalización compuesta será y es posible… A la fecha de publicación estamos en buena línea 164.080,76. Superamos las expectativas en nuestro horizonte de 2026.

Proyecciones

Punto y final. A cuidarse!!!!!!

5/2021

Febrero!!!!

LA CIFRA: 675.610,71 € –> VAMOS POR 139.836,53 € –> 20,70 %

LA CUENTA ATRÁS: 5 años y 303 días…. ¿Cómo pasa la vida?

FRESENIUS bienvenida a nuestra cartera.

La información aquí contenida se expone a título meramente informativo y no constituye una recomendación de inversión, ni invitación, oferta, solicitud u obligación por parte del titular de este blog. Dicha información tampoco es un reflejo de posiciones (propias o de terceros) en firme de los intervinientes en el Mercado de Valores Español.

Al reflejar opiniones teóricas y personales, su contenido es meramente informativo y por tanto no debe ser utilizado para valoración de carteras o patrimonios, ni servir de base para recomendaciones de inversión. En ningún caso el titular del Blog, sera responsable de ninguna pérdida financiera, ni decisión tomada sobre la base de la información contenida en esta web. En general, no se asumen responsabilidad alguna en relación con dicha información, ni de cualquier uso no autorizado del mismo.

Seguimos muy atentos a la evolución del mercado, en el mes de febrero hemos ido de más a menos y eso nos da una sensación agridulce. La rentabilidad ha sido más que aceptable pero en la última semana se ha producido una caída significativa en el conjunto de los mercados y esto siempre afecta al sentimiento.

Aparece y aparece en la prensa la tan temida inflación y las notas a 10 años suben y suben hasta alcanzar el 1,50 %. Este umbral a largo plazo según el consenso del mercado inicia la rotación de activos. Prevemos entonces una caída en los mercados globales con movimientos de fondos hacia los bonos de alta calificación crediticia desde las bolsas occidentales y desde los países emergentes hacia economías maduras. Todo esto se verá, pero ya pasó… puede ser una copia del año 2013 o del tan temido 2008. Atentos…

Comenzamos, recopilación y evolución de los objetivos:

1º Situación General: Segundo mes del año. Seguimos avanzando en todos los conceptos.

SITUACIÓN GENERAL

2º Compras-ventas: Estabilizamos la tesorería en el entorno del 25 % como habíamos comentado en las entradas anteriores. Ahora estamos en el 23,96 %.

A nuestro entender el mercado nos ha dado una oportunidad de compra con la compañía alemana de servicios globales de la salud FRESENIUS. La hemos adquirido por dos motivos:

1º- La caída en el mercado de la acción se ha producido por un comunicado de la empresa donde indicaba su afectación en el negocio Core de la diálisis por los tristes fallecimientos de un buen número de pacientes crónicos por el COVID -19. Si bien esto es cierto sin ninguna duda, el análisis de la evolución de las enfermedades propias del riñón son crecientes y constantes vinculadas al aumento de la esperanza de vida en las economías occidentes, por lo que auguramos crecimiento constante en esta línea de negocio a largo plazo.

2º- Varios datos de experiencia propia nos han hecho ver una realidad que creemos que se convertirá en tendencia y es que el colapso de los sistemas de salud públicos ha provocado una deriva de operaciones de cirugía menor y tratamientos oncológicos hacia los hospitales privados. En este punto Fresenius es líder en varios mercados y aporta valores de excelencia en este sentido muy apreciados en la actualidad por los pacientes.

TIMING:

Precio de compra: 36,36 €

Precio máximo 52 semanas: 46,51 €

Precio mínimo: 24,25 €

Precio máximo: 80,09 €

La compra nos parece dentro la lógica. Por debajo del 50 % de su precio máximo y en la banda baja de precios de los últimos doce meses.

La rentabilidad esperada por dividendo es del 2,34 % por importe anual bruto de 0,84 € por título. Esperamos un crecimiento del dividendo a medida que se produzca una reducción del endeudamiento de la empresa. Estamos a favor de esa política.

Nuestra partida de tesorería alcanza la cifra de 17.761,30 €. Ahora mismo supone un 23,96 %. Planteamos un horizonte muy complicado para la Renta Variable en los próximos 2-3 meses con caídas entre el 10 y el 20%. La tesorería actual nos da el margen necesario para invertirnos al 100 % con un precio óptimo de cumplirse este escenario. De lo contrario compraremos mensualmente con objetivo de dividendos estables partidas de 2.000 € a 2.500 €. La compra de FRESENIUS entra dentro de esta, nuestra política. Nadar y guardar la ropa.

Reposicionamiento de la cartera

3º Dividendos-Operaciones Financieras: Febrero, insuficiente, mejor que el año pasado, pero debemos mejorar mucho.

DIVIDENDOS COBRADOS

Os paso el cuadro con la evolución de los ingresos pasivos:

DIVIDENDOS 2021

Caminante no hay camino se hace camino al andar… pues eso… nos hemos quedado parados.

Repaso de los objetivos.

1º- Montante final de la cartera 135.000 €.

Cartera Total 2021

2º- Optimización del patrimonio inmobiliario con comienzo reforma integral.

Estamos trabajando en ello. A la espera de la respuesta de los profesionales.

3º- Dividendos e intereses de 6.000 €.

Dividendos de Enero

Esperamos tener meses mejores. Lo ideal es que estuviéramos cumpliendo entre el 6 y el 8 %.

4º- Mantenimiento de la tasa de Ahorro por encima del 60 %.

Fatal… Hemos pagado los excesos de la navidad. Ha tocado bronca en casa. Otro mes así y … no puede volver a pasar.

5º- Reducción del Endeudamiento del 10 %.

Seguimos apretando en esta partida. Este año si lo cumplimos.

6º- Nuevas actividades de ingresos semipasivos…

Mucho ruido y pocas nueces… Os iremos contando.

7º- Aumento de la diversificación geográfica. 25 % de inversión máxima en cada país.

Con las empresas que tenemos en el radar nos vamos por medio mundo. Si el mercado nos da una oportunidad ahí estaremos. Ya tenemos rumbo a SUIZA, CHINA, INDIA y JAPÓN.

Esta es la distribución actual:

Distribución por países.

Vamos con la rentabilidades de cierre mensual:

Rentabilidad mes a mes

En el testeo del objetivo principal, la maravilla de la capitalización compuesta será y es posible… A final de mes estamos en buena línea 139.836,53 €. Superamos las expectativas en nuestro horizonte de 2026.

Proyecciones

Hasta la próxima. Un abrazo para todos.

4/2021

FEBRERO

¡¡¡¡¡¡UNA DE BURBUJAS!!!!!!!! S&P 500 a Examen.

Muy buenas a todos, allá vamos con nuestro particular reto, ser capaz de abstraernos del día de mercado y analizar en que situación estamos. Para ello vamos a poner el foco en la madre de todos los índices y por definición el agregado de las mejores compañías a nivel mundial, el todopoderoso S&P500.

Analizaremos el S&P 500 con los ratios aceptados por toda la comunidad, espero abriros los ojos:

  • PER (Price Earning Ratio): Situación actual 39,89 Estimada. La que no es estimada es la de septiembre de 2021, con ajuste de calendario 34,27. Estamos actualmente en el tercer momento de la historia que más estamos pagando por los posibles beneficios futuros.
GRAFICO PER

Aquí tenemos los datos mensuales.

EVOLUCIÓN DEL PER MENSUAL

Ojo mucho ojo… ya sabéis lo que ocurrió en el pasado, si esto no es una burbuja de activos se va pareciendo mucho. Qué nos dirá el bueno de shiller????

  • Shiller PE Ratio, dato actual de 35,62, nos es que sea bajo ni alto es que subimos un puesto en nuestro ranking, estamos en la segunda vez en la historia con un valor tan elevado. Os cuento el valor medio histórico es de 16,78, la mediana de 15,81 y el máximo histórico en diciembre de 1999, 44,19. Todo suena a burbujote…
RATIO SHILLER PE RATIO
DATOS MENSUALES

Es un no parar, con el paréntesis de la desgraciada COVID, sube, sube y sube.

  • Pero esto esta muy bien, pero y si lo ponemos en comparación con las ganancias… Pues aquí tenéis el gráfico:
S&P500 Earnings Per Share

Fijaros… el crecimiento fue espectacular con rebaja fiscal e inyecciones de liquidez de por medio. ¿ Esto es sostenible?, que nos dice el balance… Precio en Libros…

  • Precio en Libros (Price to book value), esto si que sí… Medalla de plata, compartimos escalón en nuestro particular ranking. El segundo más alto de toda la serie. Potencial máximo de crecimiento y de expectativas en las empresas. Echadlo un ojo:
PRICE TO BOOK VALUE

La media histórica de este ratio es de 2,85, la mediana de 2,78 y el máximo en marzo de 2000 5,06. Pues ahora encaja el 4,25 actual y subiendo. Y cómo evoluciona el nivel de deuda???

  • Deuda de las empresas no financieras: La observación es a Q3 2020 y nos dice lo que todos ya debíamos saber, la deuda crece y crece sin tope o sin fin… Esto si que es una gran mentira porque de una manera u otra siempre se paga. Más 7.169.799 millones de dólares.
DEBT

Ahora me pregunto, ¿ Qué ocurriría con una subida del coste financiero del 1%? ¿ y del 2%? ¿ Y si fuera un loco 3 %? Pues esta muy claro crisis de solvencia y bajada continuada y sistemática de los activos. Conclusión un nuevo crash y una nueva crisis sistémica. Lo veremos…

Entonces hay o no hay burbuja, ¿is it the question? Yes, It`s. Para mi la hay. Acabamos de subir a lo más alto del podium!!!!!

Ahh.. ya sabéis que pienso, que esto no llegará ahora, leer las entradas anteriores, con una política expansiva de la Reserva Federal y con el plan de estímulos fiscales y de gasto público propuesto es materialmente imposible. Que vivan los locos años 20… eso sí acordaros de la inflación….

DISCLAIMER.

La información aquí contenida se expone a título meramente informativo y no constituye una recomendación de inversión, ni invitación, oferta, solicitud u obligación por parte del titular de este blog. Dicha información tampoco es un reflejo de posiciones (propias o de terceros) en firme de los intervinientes en el Mercado de Valores Español.

Al reflejar opiniones teóricas y personales, su contenido es meramente informativo y por tanto no debe ser utilizado para valoración de carteras o patrimonios, ni servir de base para recomendaciones de inversión. En ningún caso el titular del Blog, sera responsable de ninguna pérdida financiera, ni decisión tomada sobre la base de la información contenida en esta web. En general, no se asumen responsabilidad alguna en relación con dicha información, ni de cualquier uso no autorizado del mismo.

3/2021

ENERO!!!!

LA CIFRA: 675.610,71 € –> VAMOS POR 134.188,76 € –> 19,86 %

LA CUENTA ATRÁS: 5 años, 11 meses y ni un sólo días –> Pasó Enero!!!!!!

La información aquí contenida se expone a título meramente informativo y no constituye una recomendación de inversión, ni invitación, oferta, solicitud u obligación por parte del titular de este blog. Dicha información tampoco es un reflejo de posiciones (propias o de terceros) en firme de los intervinientes en el Mercado de Valores Español.

Al reflejar opiniones teóricas y personales, su contenido es meramente informativo y por tanto no debe ser utilizado para valoración de carteras o patrimonios, ni servir de base para recomendaciones de inversión. En ningún caso el titular del Blog, sera responsable de ninguna pérdida financiera, ni decisión tomada sobre la base de la información contenida en esta web. En general, no se asumen responsabilidad alguna en relación con dicha información, ni de cualquier uso no autorizado del mismo.

Estamos en momento perro. Ni confiamos en el mercado, ni en el sistema ni en nada de nada. Ya leísteis el post pasado. Así que toca esperar. El último mes ha pasado rápido mucho trabajo y muchas penas. La familia siempre alivia y en eso estamos…

Comenzamos, recopilación y evolución de los objetivos:

1º Situación General: Pasó el primer mes del año. Seguimos avanzando en todos los conceptos.

SITUACIÓN GENERAL

2º Compras-ventas: Seguimos con la misma pauta, vamos a mejorar la liquidez hasta el 25 %, por ello nada de compras.

Como sabéis no nos fiamos del mercado y hemos actuado en consecuencia, tres ventas sin cancelar la posición total, reducimos por tanto en Santander, Repsol y Daimler.

Ventas Reposicionamiento 2021

Nuestra partida de tesorería ya ha alcanzado la cifra de 19.063,47 €. Ahora mismo supone un 26,79 %. Planteamos un horizonte muy complicado para la Renta Variable en los próximos 2-3 meses con caídas entre el 10 y el 20%. La tesorería actual nos da el margen necesario para invertirnos al 100 % con un precio óptimo de cumplirse este escenario. De lo contrario compraremos mensualmente con objetivo de dividendos estables partidas de 2.000 € a 2.500 €.

Reposicionamiento de la cartera

3º Dividendos-Operaciones Financieras: Empezamos Enero, insuficiente pero con buen pie.

DIVIDENDOS COBRADOS

Os paso el cuadro con la evolución de los ingresos pasivos:

DIVIDENDOS 2021

Caminante no hay camino se hace camino al andar… pues eso…

Repaso de los objetivos.

1º- Montante final de la cartera 135.000 €.

Cartera Total 2021

2º- Optimización del patrimonio inmobiliario con comienzo reforma integral.

Estamos trabajando en ello. A la espera de la respuesta de los profesionales.

3º- Dividendos e intereses de 6.000 €.

Dividendos de Enero

Esperamos tener meses mejores. Lo ideal es que estuviéramos cumpliendo entre el 6 y el 8 %.

4º- Mantenimiento de la tasa de Ahorro por encima del 60 %.

Hemos estado cerca, muy cerca. Tenemos que hacer un esfuerzo y listo.

5º- Reducción del Endeudamiento del 10 %.

Le hemos dado un buen arreón, este año si cumplimos.

6º- Nuevas actividades de ingresos semipasivos…

Mucho ruido y pocas nueces… Os iremos contando.

7º- Aumento de la diversificación geográfica. 25 % de inversión máxima en cada país.

Con las empresas que tenemos en el radar nos vamos por medio mundo. Si el mercado nos da una oportunidad ahí estaremos.

Vamos con la rentabilidades de cierre mensual:

Rentabilidad mes a mes

En el testeo del objetivo principal, la maravilla de la capitalización compuesta será y es posible… A final de mes estamos en buena línea 134.188,76. Superamos las expectativas en nuestro horizonte de 2026.

Proyecciones

Punto y final. A cuidarse!!!!!!

2/2021

Incertidumbre !!!!

LA CIFRA: 675.610,71 € –> VAMOS POR 135.192,67 € –> 20,01 %

LA CUENTA ATRÁS: 5 años, 11 meses y 5 días –> Un escalofrío recorre mi nuca….

Al reflejar opiniones teóricas y personales, su contenido es meramente informativo y por tanto no debe ser utilizado para valoración de carteras o patrimonios, ni servir de base para recomendaciones de inversión. En ningún caso el titular del Blog, sera responsable de ninguna pérdida financiera, ni decisión tomada sobre la base de la información contenida en esta web. En general, no se asumen responsabilidad alguna en relación con dicha información, ni de cualquier uso no autorizado del mismo.

Os cuento…, ” un escalofrío recorre mi nuca”, porque no me fio. Llevo varias semanas dándole vueltas a la situación actual sanitaria, económica, social y a la cada vez más alejada financiera de todas ellas y no consigo que me cuadre nada de nada. Leo, leo y leo y a la única conclusión que llego es a una euforia irracional provocada por las inyecciones de liquidez de los banco centrales y la put continua en el mercado. Y aquí subyace la pregunta del millón, ¿Cuándo y Cómo se pondrá fin??? Ahora me toca hacer de gurú.. os podéis reír de mi, pero escribo para que se pueda leer y veremos si tengo razón o no. Todo ello lo compararé con lo que tengo pensado hacer con mi cartera.

1º FASE, 1 a 2 meses, Mal o casi todo Mal, evolución descontrolada de la pandemia, resultados empresariales decepcionantes, datos de vacunación lentos… Consecuencia caída de los mercados en el entorno del 10 al 15 %. Reacción de las autoridades monetarios con nuevos estímulos y de los Estados con paquetes globales de expansión del gasto público. Situación de nuestra cartera, reducción de las posiciones abiertas hasta el entorno del 65 – 70 % Invertido.

Como sabéis ya hemos ejecutado tres desinversiones (Anheuser, Cameco e IAG), a la fecha presente hemos reducido posiciones en las siguientes compañías:

  • Banco Santander, reducción del 50 % de la posición.
  • Repsol, reducción del 42,86 % de la posición.
  • Daimler, reducción del 50 % de la posición.
Ventas y Rentabilidad

Estos movimientos nos posicionan con un incremento de la liquidez hasta alcanzar la cantidad de 19.063,46 € o el 26,43 % de la cartera. Objetivo llegar a una posición de tesorería final del 30 %.

2º- FASE, de 6 a 12 meses, aproximadamente hasta enero de 2022 nueva fase alcista en el mercado y final de fiesta. Presiento unas enormes ganas de vivir y eso aumentará el consumo, la inversión… los locos años 20 de nuevo. Invertiremos todo el ahorro que generaremos a lo largo de todo este año manteniendo la proporción 70 – 30. Si la caída en el mercado anterior alcanza el intervalo del 20 al 30 % volveremos a invertir al 100 %. El escenario principal será mantener la cartera en estos intervalos y superar los 135.000 € de valoración total de la cartera. Recuperación en los mercados de todo lo perdido y rentabilidades de dos dígitos.

3º- FASE, incremento de la temida inflación y últimas fases de la expansión del gasto público. Duración aproximada de 3 – 9 meses, Septiembre de 2022. Subida de los mercados del entorno de un dígito. Reducción de la cartera en posiciones de riesgo hasta el entorno del 35 %. Rentabilidad esperada 0. Valoración Total de la Cartera 185.000 €.

4º- FASE, todo cambia para que nada cambie…, subida de los tipos de interés, pérdidas multimillonarias renta fija…, relocalización de activos, huida de la renta variable, crisis de deuda, crisis de solvencia, crisis de demanda, crisis emergentes y vuelta a empezar. Aquí añadiría dos efectos no conocidos, el primero la crisis de las instituciones políticas y financieras y la explosión de varias burbujas a la vez. Presumo caídas de crisis sistémica, es decir, en el entorno del 50 %. En nuestra cartera, si mantenemos la situación laboral actual, posicionamiento 100 % de nuevo en Renta variable con una inversión total superior a los 300.000 €. Duración 12 – 24 meses hasta finales de 2024.

Ahh por cierto, me podéis mandar a la mierda… Cuidaros mucho!!! El tiempo lo dirá!!!!

Para rematar, rentabilidad obtenida hoy en el 2021, 3,20 %.

Adiós!!!!!!!

1/2021

EUFORIA !!!!

LA CIFRA: 675.610,71 € –> VAMOS POR 132.229,44 € –> 19,57 %

LA CUENTA ATRÁS: 5 años, 11 meses y 29 días –> Adiós 2020… Bienvenido 2021!!!!! Nuestro Plan Continua.

La información aquí contenida se expone a título meramente informativo y no constituye una recomendación de inversión, ni invitación, oferta, solicitud u obligación por parte del titular de este blog. Dicha información tampoco es un reflejo de posiciones (propias o de terceros) en firme de los intervinientes en el Mercado de Valores Español.

Al reflejar opiniones teóricas y personales, su contenido es meramente informativo y por tanto no debe ser utilizado para valoración de carteras o patrimonios, ni servir de base para recomendaciones de inversión. En ningún caso el titular del Blog, sera responsable de ninguna pérdida financiera, ni decisión tomada sobre la base de la información contenida en esta web. En general, no se asumen responsabilidad alguna en relación con dicha información, ni de cualquier uso no autorizado del mismo.

Lo primero una de confesiones… me he vuelto un descreído y eso se debe a que siempre he sido un poco ingenuo, de los que le gusta que ganen los buenos y de los finales felices (si es épico mejor). De estos, ya no quedan… por ello el propósito del 2021 es sencillo; contribuir a mejorar lo cercano, amigos y familia. La suma de todos los mundos próximos mejorarán el “mundo ” en general, con eso me vale, NOS VALE.

Allá vamos, seguimos con la pautas de siempre y con nuevos objetivos. Si mas dilación…. RECOPILACIÓN:

1º Situación General: Nuevo aumento… Así, si que sí. Mejoramos el patrimonio en más de un 2,50 % en un mes.

SITUACIÓN GENERAL

2º Compras-ventas: Seguimos con la misma pauta, vamos a mejorar la liquidez hasta el 25 %, por ello nada de compras.

Dentro de nuestra estrategia de dividendos para lograr la independencia financiera hemos vendidos la posiciones de Anheuser y Cameco. Ha salido muy bien, aquí tenéis los datos:

Ventas Diciembre 2020

Nuestra partida de tesorería se ha incrementado a 14.562,32 €. La cartera de gestión directa de valores muestra los siguientes resultados, con ellos, adjuntamos el cuadro de ahorro (35.000,00 €), para alcanzar una posición en corto plazo de; 75 % Renta Variable y 25 % Tesorería.

Reposicionamiento de la cartera

3º Dividendos-Operaciones Financieras: Mejor, mucho mejor el mes de diciembre, este si que nos dio un buen aguinaldo.

DIVIDENDOS COBRADOS

Os paso el cuadro con la evolución de los ingresos pasivos:

DIVIDENDOS 2020

Prevemos un mejor resultado en este ámbito para el año 2021.

Repaso de los objetivos.

4.1 Mejora de la tasa de ahorro. Datos más que correcto 64,09 % en diciembre.

TASA DE AHORRO

4.2 Llegar a 100.000 € de montante total de la cartera. Ná de Ná nos hemos quedado muy lejos.

IMPORTE CARETERA

4.3 Obtener unos dividendos e intereses totales de 3.000 €. Minipunto negativo… tampoco cumplimos.

DIVIDENDOS ACUMULADOS

4.4 Optimizar el patrimonio inmobiliario. Ohhh comenzamos a gestionarlo. Ya hemos contratado al arquitecto para ir preparando la reforma integral. Avanzaremos en el primer semestre de 2021.

4.5 Reducir el Endeudamiento total un 10 %. Otro concepto que pudimos estar a punto de cumplir, hemos funcionado bien pero no llegamos.

EVOLUCION DEUDA

Redoble de tambores… vamos a por los objetivos de 2021:

1º- Montante final de la cartera 135.000 €.

2º- Optimización del patrimonio inmobiliario con comienzo reforma integral.

3º- Dividendos e intereses de 6.000 €.

4º- Mantenimiento de la tasa de Ahorro por encima del 60 %.

5º- Reducción del Endeudamiento del 10 %.

6º- Nuevas actividades de ingresos semipasivos…

7º- Aumento de la diversificación geográfica. 25 % de inversión máxima en cada país.

Vamos con la rentabilidades de cierre mensual:

Rentabilidad mes a mes

En el testeo del objetivo principal, la maravilla de la capitalización compuesta será y es posible… A final de año estamos en buena línea 132.299,44 €. Superamos las expectativas en nuestro horizonte de 2026.

Proyecciones

Ahora os dejo… mucho ánimo y prospero 2021. Os digo el ytd marca 11,43%.

A seguir bien!!!!!

6/2020

EUFORIA !!!!

LA CIFRA: 675.610,71 € –> VAMOS POR 127.228,68 € –> 18,83 %

LA CUENTA ATRÁS: 6 años, 1 meses y 3 días –> El tiempo corre… pero estos días valen por tres. ¿Euforia?

La información aquí contenida se expone a título meramente informativo y no constituye una recomendación de inversión, ni invitación, oferta, solicitud u obligación por parte del titular de este blog. Dicha información tampoco es un reflejo de posiciones (propias o de terceros) en firme de los intervinientes en el Mercado de Valores Español.

Al reflejar opiniones teóricas y personales, su contenido es meramente informativo y por tanto no debe ser utilizado para valoración de carteras o patrimonios, ni servir de base para recomendaciones de inversión. En ningún caso el titular del Blog, sera responsable de ninguna pérdida financiera, ni decisión tomada sobre la base de la información contenida en esta web. En general, no se asumen responsabilidad alguna en relación con dicha información, ni de cualquier uso no autorizado del mismo.

RECOPILACIÓN

SUBIDÓN…. observar la fecha de publicación de la anterior entrada 8 de noviembre de 2020 y lo que ha pasado desde entonces…. Anuncio de vacuna de Pfizer, anuncio de vacuna Moderna, anuncio de vacuna de Oxford, inicio del cambio de administración USA, nuevos estímulos monetarios, nuevos estímulos fiscales, reducción de tiempos de cuarentena…, etc etc. Y, como resultado, los activos, pin pan, pun para arriba.

Os ánimo a releer la entrada anterior, me encontraba en plena depresión, ahora me acuerdo de la psicología del inversor de “Benjamin Graham” y me doy cuenta de lo cerca que he estado de bajar los brazos y el error mayúsculo que esto supone. A mi, me sirve para flagelarme, espero que a vosotros os enseñe el camino de lo que no hay que hacer.

Cuidado que mi parienta me dice, ¿ Quién te va leer transmitiendo negatividad? No se puede robar energía, los mensajes positivos se expanden y los negativos nos ahogan. En lo único que se equivoca es que visitas hemos tenido más que nunca, por lo demás tiene más razón que una Santa. Me sirve para saber que hay mucha gente en mi situación, pero el argumento es muy pobre. Las penas con pan o sin pan siguen siendo penas, distintas, pero penas.

Este es el recopilatorio de los objetivos:

1º Situación General: Crecemos a lo bestia, la evolución ha sido extraordinaria.

SITUACIÓN GENERAL

2º Compras-ventas: Nada de compras, hemos forzado mucho la máquina este tiempo de atrás y toca incrementar ahora la tesorería. Ya no me fio ni de mi sobra dentro del parqué y sin entrar en mucho detalle, afirmo que hay una complacencia general. Vamos a incrementar las posiciones de liquidez al 25 % provenientes de algún reembolso y de los ahorros de estos próximos meses.

Dentro de nuestra estrategia de dividendos para lograr la independencia financiera hemos vendido la posición especulativa en IAG. Ha salido muy bien, aquí tenéis los datos:

Nuestra partida de tesorería se ha incrementado a 5.334,46 € La cartera de gestión directa de valores muestra los siguientes resultados, con ellos, adjuntamos el cuadro de ahorro, para alcanzar una posición en corto plazo de 75 % Renta Variable 25 % Tesorería.

Reposicionamiento de la cartera

3º Dividendos-Operaciones Financieras: Siguen siendo escasos, os pasamos los dividendos cobrados en estos últimos meses.

DIVIDENDOS COBRADOS

Os paso el cuadro con la evolución de los ingresos pasivos:

DIVIDENDOS 2020

Prevemos un mejor resultado en este ámbito al mes que viene y para el año 2021.

Repaso de los objetivos.

4.1 Mejora de la tasa de ahorro. Progresamos, conseguimos superar el 60 %

TASA DE AHORRO

4.2 Llegar a 100.000 € de montante total de la cartera. Subida bruuuutal, hemos mejorado, es casi imposible llegar, pero yo ya, no digo nada.

IMPORTE CARETERA

4.3 Obtener unos dividendos e intereses totales de 3.000 €. Se va, se va… se fue… a final de año estaremos mejor pero ya es imposible cumplirlo:

DIVIDENDOS ACUMULADOS

4.4 Optimizar el patrimonio inmobiliario. Aquí fallamos, seguimos sin hacer nada de nada.

4.5 Reducir el Endeudamiento total un 10 %. Otro concepto que vamos a estar a punto de cumplir, hemos funcionado bien pero no llegamos.

EVOLUCION DEUDA

Cambia… todo cambia… una de Mercedes Sosa, donde dije digo ahora es Diego, nuestras compañías se han comportado de forma extraordinaria generando rentabilidad que varios días subían, doblando sus índices de referencia. Ahora sacaría de nuevo a relucir el negacionismo de meses pasados, ni antes tan malo ni ahora tan bueno.

Rentabilidades:

Rentabilidad mes a mes

A partir de esta entrada, vamos a testear nuestro particular plan, aquí tenéis las proyecciones necesarias para conseguirlo; rentabilidades por dividendo del 6 % y rentabilidad global de la cartera 12 %. Una maravilla será posible…

Proyecciones

Ahora os dejo… mucho ánimo y que siga la fiesta… Os digo el ytd marca 11,742 % olé yo!!!! Me ha costado mucho calcularle pero no veáis como se me han quedado los ojos.

A seguir bien!!!!!

5/2020

LOS 39, LA LUCHA CONTINUA!!!!

LA CIFRA: 675.610,71 € –> VAMOS POR 113.095,38 € –> 16,74 %

LA CUENTA ATRÁS: 6 años, 1 meses y 23 día –> Los días pasan, pasan y pasan…, estos meses malas sensaciones.

La información aquí contenida se expone a título meramente informativo y no constituye una recomendación de inversión, ni invitación, oferta, solicitud u obligación por parte del titular de este blog. Dicha información tampoco es un reflejo de posiciones (propias o de terceros) en firme de los intervinientes en el Mercado de Valores Español.

Al reflejar opiniones teóricas y personales, su contenido es meramente informativo y por tanto no debe ser utilizado para valoración de carteras o patrimonios, ni servir de base para recomendaciones de inversión. En ningún caso el titular del Blog, sera responsable de ninguna pérdida financiera, ni decisión tomada sobre la base de la información contenida en esta web. En general, no se asumen responsabilidad alguna en relación con dicha información, ni de cualquier uso no autorizado del mismo.

RECOPILACIÓN

Como veréis la evolución de la cartera no ha sido buena en los últimos meses, la ponderación de España y la irrupción de la segunda ola del virus COVID-19 nos ha provocado una significativa caída de las posiciones.

Actualmente tengo un preocupación excesiva por la evolución de la cartera, por el trabajo, por la economía, por todo…. y para remate los números no han sido buenos y encima nos han llegado multitud de pagos extras (IBI, libros escolares, colegio y seguros) así que el ahorro mucho peor de lo esperado. Tirón de orejas… ahora toca apretar.

Madre madre, no es que la situación siga mala, es que ahora es peor. Los últimos quince días han sido muy negativos; parón del turismo, parón del comercio y finalmente parón de la hostelería, cuando nos sentemos en diciembre a ver los datos del trimestre y del anual nos echaremos a temblar…. Encima o por debajo de esto crece el avance de la pandemia en su segunda oleada… espero no se cumpla la Ley de Murphi, lo que puede salir mal saldrá seguro peor.

Este es el recopilatorio de los objetivos:

1º Situación General: Seguimos avanzando, la evolución no es buena.

SITUACIÓN GENERAL

2º Compras: Hemos reanudado las compras, nos reposicionamos con compras en Reino Unido y con exposición a la mejoría de la pandemia. Se ha hecho las siguientes operaciones:

Nuestra partida de tesorería se ha reducido a 1.584,70 €, no nos preocupa si seguimos viendo oportunidades seguiremos comprando.

3º Dividendos: Siguen siendo escasos, os pasamos los dividendos cobrados en estos últimos meses.

DIVIDENDOS COBRADOS

Os paso el cuadro con la evolución de los ingresos pasivos:

DIVIDENDOS 2020

Antes de final de año se ha confirmado que varias compañías de nuestra propiedad van a retribuir a los accionistas vía dividendos y ampliaciones. Entre ellos cabe destacar:

  • MAPFRE
  • SANTANDER
  • TELEFONICA
  • REPSOL
  • RED ELECTRICA
  • IMPERIAL BRANDS
  • BRITISH AMERICAN TOBACCO
  • KRAFT HEINZ
  • ISRAEL CHEMICAL
  • ENAGAS

Repaso de los objetivos.

4.1 Mejora de la tasa de ahorro. Nos vamos manteniendo, se nos hace muy cuesta arriba las deudas contraídas. Es verdad que ahorrar si que ahorramos.

TASA DE AHORRO

4.2 Llegar a 100.000 € de montante total de la cartera. Ya no es que se nos vaya, seguimos empeorando. La bajada de valoración de la cartera nos ha hecho pupita.

IMPORTE CARETERA

4.3 Obtener unos dividendos e intereses totales de 3.000 €. Se va, se va… Prácticamente no henos mejorado nada, poco probable su cumplimiento:

DIVIDENDOS ACUMULADOS

4.4 Optimizar el patrimonio inmobiliario. Aquí fallamos, seguimos sin hacer nada de nada.

4.5 Reducir el Endeudamiento total un 10 %. Seguimos mejorando, eso sí las perspectivas nos indican que esta año no cumplimos. Otra pifia.

EVOLUCION DEUDA

Os digo que este camino se me, se nos está haciendo cuesta arriba, acumulamos significativas minusvalías, nos han suspendido dividendos y no consigo que mejore la rentabilidad de nuestra cartera con respecto a los mercados de referencia. Aquí tenéis los resultados mensuales.

Paciencia, bendita paciencia….. Hasta la próxima!!!!!!!

4/2020

QUÉ DUROS LOS 39 !!!!

La carrera de la RATA, el MIEDO, los SUBALTERNOS y MAÑANA 31/07/2020.

Toca mirar el calendario, seguro que todos lo sabéis, este 31 de julio de 2020 es viernes, pero que viernes, se acaba el mes y la semana pero lo mejor es que comienza Agosto y ya sabéis en España ¡¡¡ VACACIONES !!!!

Ahhh nooo!!!!! Correo electrónico, abres el mensaje y aquí comienza el análisis de los grandes conceptos del día:

CARRERA DE LA RATA: Piensas que nadie se ha dado cuenta y es así, llevas dos semanas trabajando tres horas más al día porque en tu argot quieres dejar todo encarrilado. Sabes que te vas de vacaciones y claro, TÚ, eres insustituible. Hablas con los mejores clientes de tu cuenta, como no vas a avisarlos de que te vas de vacaciones, siempre acabas con… si necesitas algo me llamas al móvil… y le pides perdón por tus 15 días de ausencia. La mayoría, cortesía e indiferencia Yo PAGO y MANDO.

Con todo esto, has conseguido que tus números sean razonables… es una año duro y crees que has cumplido… En Septiembre nuevas batallas. Me van a dar una medalla!!!

MIEDO: Que gran diferencia entre lo que uno quiere que suceda y lo que luego ocurre, el maravilloso correo dice, Reunión de Seguimiento, Planificación y viabilidad del Negocio. Las partidas presupuestadas y cumplidas no ocupan ni el 10 % del informe pese a suponer más del 90 % de los objetivos. Para objetivos no cumplidos, os podéis imaginar, letra negrita y color rojo carmesí para que os haga daño en los ojos.

Comienzan las palpitaciones, VIABILIDAD DEL NEGOCIO, otra vez una amenaza velada, en septiembre nuevo curso y si no salen los números…. Hachazo!!! aquí vienen las grandes palabras del ejecutivo, compromiso, cultura de empresa y el mítico sobre esfuerzo, eso sí, siempre el tuyo.

SUBALTERNO: En ese correo aparece este concepto de management, jefecillo que lleva 10 años sin tratar con clientes, pero se convierte en el jefe del mes de agosto, un procausa que con galones hace sombra a cualquier dictador bananero. Madre mía… la que nos ha caído, a mí sólo 15 días.

MAÑANA 31/07/2020: Mañana… bueno pasado mañana es 31 de Julio y tengo reunión, me van a jo…. las vacaciones, ufff lo van a intentar, eso seguro y ya os digo que lo van a conseguir… Mis padres me educaron para ser responsable del trabajo y tengo la maldita conciencia del buen hacer que me persigue. Os prometo que me repondré!!! El sábado es 1 de Agosto, mi familia me espera, las cañas con los amigos también y que cojones el mes de Julio hemos cobrado 500 y pico eurazos de dividendos!!! La independencia financiera va en camino!!!! En Septiembre veremos!!!!

Creo que lo que cuento está pasando y lleva pasando toda la vida, si es así espero me entendáis y compartáis vuestras reflexiones. Esto de finanzas poco, pero con el mosqueo que tengo si no lo cuento, reviento.

Hasta la próxima!!!!!!! Felices Vacaciones!!!!